百利天恒获东吴证券买入评级,首创双抗ADC,书写全球重磅产品新篇章
2024-04-11 19:30:23
来源:
金融界
作者:研报君
4月11日,百利天恒获东吴证券买入评级,近一个月百利天恒获得1份研报关注。
研报预计公司2023-2025年收入分别为5.62亿/60.34亿/20.18亿,2024/2025年营收大幅增长主要得益于确认自BMS的首付款及里程碑付款。研报认为,百利天恒的一体化ADC平台已成功推进4款ADC药物进入I/II期临床研究,EGFR/HER3ADC已成功验证平台的优越性。百利天恒通过设计SEBA(特异性增强双特异性抗体)分子、GNC(制导、导航&控制)分子结构,实现多抗更精准的靶向、更丰富的药理活性、更高的肿瘤杀伤效率。两个创新平台已孵化出多款在全球领先的药物,包括处于III期临床试验的双抗药物SI-B001(EGFR-HER3),肿瘤免疫治疗基石双抗SI-B003(PD-1-CTLA-4),以及处于Ⅰ期阶段的GNC-038、GNC-035和GNC-039等四抗项目。综合考虑公司产品壁垒、创新属性和出海价值,我们认为百利天恒成长潜力较大。
风险提示:研发进度不及预期,数据披露不及预期,海外临床推进不及预期,全球合作解约风险,行业政策风险等。
全部评论
机会情报
- 大模型价格战开打!阿里通义千问直降97%,百度文心免费,关注算力基础设施相关公司
- 5月国产网络游戏审批信息发布!共96款游戏获批,十余家上市公司均有斩获
- 人工关节集采续标今日天津开标,采购周期三年国产厂家迎较大发展机会
- eVTOL龙头一季度营收大增178%,低空经济政策密集出台,eVTOL是低空经济的最佳载体
- 覆铜板供应商发布涨价函,行业有望迎来量价齐升
- 微软加速Win11整合Copilot,AI加速PC市场回暖关注关键零部件升级
- 国际知名资管机构现身医疗类上市公司调研会,关注点集中在集采政策对业务的影响等
- 英伟达GB200或采用玻璃基板,产业链公司受关注
- 人形机器人领域首个国家公共平台成立,国产人形机器人行业发展进程不断加速
- 全国旅游发展大会召开,旅游消费频次正在由低转高