白宫，表态！美伊谈判，最新消息；美军开始阻截；OPEC产量，创最大单月跌幅

来源：光大证券微资讯

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1、13日，白宫对媒体说，伊朗方面当天早上致电美方表示“希望达成协议”，但他不会达成任何允许伊朗拥有核武器的协议。白宫证实，美国已于美国东部时间13日10时起对所有进出伊朗港口船只实施封锁。白宫在社交媒体发文说，如果伊朗的“快速攻击艇”靠近美军的封锁区，它们将立即被消灭。北京时间13日22:39，据半岛电视台报道，美军已经开始对进出霍尔木兹海峡的船只进行阻截。

2、据俄新社13日援引美国《大西洋》月刊报道，美、伊之间的下一轮“直接谈判”可能于16日在巴基斯坦首都伊斯兰堡举行。此前，美国官员当地时间4月13日透露，美伊双方上周末在伊斯兰堡举行的和谈未能达成协议，但美国代表团与伊朗领导人之间的接触仍在持续。一位官员表示，在“争取达成协议方面，目前正取得进展”。

3、以色列媒体13日报道说，以总理内塔尼亚胡表示，前一天与美国副总统万斯通了电话，万斯承诺“伊朗在未来几十年内将不具备铀浓缩的能力”。内塔尼亚胡还称，以色列支持美国总统特朗普宣布将对霍尔木兹海峡进行海上封锁。他说，以美两国正在就这一问题进行“全面协调”。

4、受中东局势影响，亚洲地区液化天然气（核心股）进口量骤减，降至近6年来最低水平。彭博社13日汇总的船舶（核心股）追踪数据显示，截至上周末，运往亚洲地区的液化天然气净出货量30天移动平均值降至60万吨以下，为2020年6月以来的最低值。韩/日LNG进口量也跌至近6年来同期最低水平。

5、OPEC数据显示，该组织3月原油产量创下纪录最大单月跌幅，因为中东冲突导致主要成员国出口受限。报告显示，3月该组织产量减少788万桶/日，至2079万桶/日，主要受伊拉克、沙特阿拉伯、阿联酋和科威特产量下降拖累。这是自上世纪80年代有数据以来的最大降幅。

6、美官员称美伊双方继续保持接触，隔夜，国际原油高开后回落，WTI原油期货收涨2.6%，报99.08美元/桶。布油期货收涨4.37%，报99.36美元/桶。黄金期货收跌0.43%，报4766.6美元/盎司；白银（核心股）期货收跌0.97%，报75.74美元/盎司。美股三大指数集体收涨，道指涨0.63%，纳指涨1.23%，标普500指数涨1.02%，甲骨文涨超12%，英特尔涨超4%。欧股收盘集体走低。

股市动态

1、4月13日，南向资金净买入约22.49亿港元。小米集团-W、中国海洋石油分别获净买入约2.73亿港元、2.18亿港元；腾讯控股遭净卖出16.89亿港元。港交所披露，摩根大通在美的集团H股的持股比例于4月8日从6.33%升至7.04%；在中兴通讯H股从6.44%升至6.85%。

2、截至2026年一季度末，北向资金共持有近3270只A股，持仓市值合计2.58万亿元，较去年年末微降近110亿元，降幅仅0.4%，整体基本持平。行业层面，电力设备、通信板块获显著加仓，持股市值分别增长624亿元、318亿元。目前，宁德时代仍为北向资金第一大重仓股，持股市值达3058亿元，远超位列第二位的贵州茅台（852亿元）和第三位的美的集团（743亿元）。

3、数据显示，近几个月来，英伟达全系列GPU在云端数据中心的现货租赁价格均大幅上涨。Ornn Compute价格指数显示，英伟达最先进的Blackwell系列芯片单小时租金已达4.08美元，较两个月前的2.75美元上涨48%。

4、英特尔股价在最近8个交易日内大涨，市值累计增加超1000亿美元。截至上周五收盘，英特尔股价报62.38美元，为2021年4月份以来的最高收盘价。本月至今股价已累涨29.49%，年内涨幅扩大至46.61%，在标普500指数成分股中排第12名。

5、据知情人士透露，宁德时代正在考虑在香港出售股份筹集最多50亿美元资金。这几位知情人士表示，宁德时代已就此次配售与银行（核心股）进行了初步谈判。宁德时代也在考虑发行可转换债券，以满足部分融资需求。目前相关考虑仍在进行中，尚未做出最终决定。

6、近期，国内多地的变压器生产企业都在满负荷运转，海外订单持续爆满，有些企业的生产任务已经排到了2027年。数据显示，一个超大规模AI数据中心的用电负荷已超过1吉瓦（10亿瓦），相当于一座中型城市的夏季用电高峰负荷。此外，AI大模型正从“训练”阶段加速迈向“推理”阶段，这意味着其用电量从一次性投入转向持续性消耗。

7、日前消息称，津巴布韦政府对锂精矿出口已有所松动，多家中企获得出口配额。盛新锂能相关负责人表示：公司获得了津巴布韦锂精矿的出口配额，我们在当地锂精矿的年产能大概为29万吨，津巴布韦政府给的配额可以满足我们生产使用。

8、日前，“打洲本”荣耀WIN游戏本、“养虾本”MagicBook系列轻薄本等新品集中亮相。据荣耀相关人士透露，目前荣耀PC主要代工厂为立讯精密与华勤技术。

9、国产算力（核心股）：DeepSeek V4首次实现了与华为昇腾等国产芯片（核心股）的深度适配；阿里云公布调整标准版、专业版用户的API免费额度并支持按量付费。

10、光纤：机构称，谷歌正式下达1200万只NPO光模块订单，用于下一代TPU集群建设，标志着“光纤入柜”实质性启动。

要闻解读

1、据《科创板日报》消息，知情人士透露，小红书跨境电商（核心股）平台Redshop将于6月正式上线，首批覆盖中国港澳台、美、英、澳等9大核心市场，主打非遗手工、特色文创等中国文化品类。公司已成立专门负责国际化业务的rednote部门，由原电商负责人银时带队，标志其从“商家出海”测试迈入“平台出海”新阶段。

点评：机构测算全球跨境电商（核心股）的B2C市场2026年规模将达2.16万亿美元，年增25.5%。而中国特色商品海外需求旺盛，跨境电商的增长潜力依然巨大。展望后市，Redshop有望在一年内完成商家与市场拓展，依托高转化内容生态快速起量；而未来3年依托“中国好货+AI内容推荐”构筑壁垒，拓展全品类。预计上线首年GMV望破50亿元，3年达300亿元，成为继广告、国内电商后第三增长曲线。

2、据《科创板日报》消息，4月13日，科技记者古尔曼披露，苹果首款智能眼镜（代号N50）进入密集测试，预计2026年底—2027年初发布、2027年春夏上市。产品定位为轻量化AI穿戴，深度协同iPhone，搭载iOS27升级版Siri，属苹果AI可穿戴“三叉戟”战略之一。

点评：科技巨头的集体入行，将推动智能眼镜行业从单品竞争转向“硬件+生态+场景”全维度竞争，轻量化、时尚化、AI深度融合成确定性趋势。机构预计2026-2030年全球AI眼镜复合增速或超47%，其中，2026年全球出货量预计达2368.7万台，同比增长77.7%，到2030年全球出货量有望突破3500万台。而中国市场凭借供应链优势与政策支持，2026年出货量有望达到492万台，同比增速接近翻倍，持续领跑全球。

宏观经济

1、央行主管媒体《金融时报》发文称，3月末，社融存量同比增长7.9%，M2同比增长8.5%，继续明显高于名义经济增速。2025年下半年以来M1增速中枢明显回升，带动M2-M1剪刀差连续10个月保持在5个百分点以内。

2、《中华人民共和国反外国不当域外管辖条例》日前公布。明确中国政府有权对与中国存在适当联系的行为实施域外管辖措施。

3、农业农村部：推广应用智慧农机、无人机（核心股）等智能技术装备，推动中国农药（核心股）、种子、肥料、农机、动物疫苗（核心股）等产品和服务“走出去”。

4、第139届中国进出口商品交易会将于4月15日至5月5日在广州举办。据预测，作为“十五五”时期的首届广交会，白云机场口岸日均出入境客流量将达5.6万人次，单日峰值或超6万人次，同比增长20%。其中，入境外籍人员占比超一半，单日入境外籍人员占比最高或超65%。

5、第六届中国国际消费品博览会暨2026“购在中国”国际消费季启动仪式在海南海口举行。国务院副总理何立峰出席启动仪式并致辞。他指出，在中国将坚定实施扩大内需战略，以科技创新引领产业升级，推动高质量发展、扩大高水平开放，持续激发市场潜力和消费活力。

6、吉林省召开算电协同专题会议，审议吉林省零碳园区建设方案，研究算力（核心股）布局工作。推动算力中心与零碳园区一体谋划、协同运作，因地制宜、一区一策优化算力规模、定位、布局。要全面挖掘弃风弃光潜力，通过提升能源利用效率打造电价优势，优化商业模式，积极帮助企业开拓算力市场，有效推动算电协同发展。

7、中国连锁经营协会日前发布的2026年中国连锁餐饮品牌TOP300显示，我国餐饮连锁化率连续六年提高，2025年全国餐饮连锁化率已提升到25%。行业集中度稳步走高，万店级品牌数量持续增加，从休闲饮品、快餐到风味小吃、卤味，各个细分赛道均涌现出具备全国影响力的头部连锁企业。

行业动态

1、2026年一季度国内丙烯市场价格宽幅上涨，受地缘政治因素影响，丙烯主要原料价格重心走高，成本面支撑力度显著增强，推动丙烯市场价格涨至近七年高点。

2、26Q1中国储能（核心股）电池出货量为209GWh，同比增长115%；全球储能电池出货量216G（核心股）Wh，同比增长117%。一季度，电芯需求主要集中在特斯拉、阳光电源、比亚迪（电芯自供）、三巨头头部系统厂商身上，中车株洲所、海博思创、中电装、远景能源、宁德时代（电芯自供）、华为、融和元储则形成稳定的第二梯队，头部10家系统集成商占市场份额接近50%，行业集中度未来还有很大的提升空间。

3、集邦咨询最新显示产业研究，折叠手机市场最快将于2026下半年迎来苹果入局。苹果凭借品牌形象与消费者的期待，将于2026年取得折叠手机市场近20%的市占，并压缩三星、华为的占比至30%上下。

4、闪迪已开始构建高带宽闪存（核心股）（HBF）原型生产线的生态系统。业内人士预计，试点生产线将于下半年建成，目标是在2027年实现商业化。

5、消息称三星电子的2nm工艺制程良率当前达到了55%上下，这意味着该节点当前仍未成熟，无法稳定交付。

6、据报道，OpenAI在一份备忘录中盛赞与亚马逊的“联盟”，并表示微软“限制了其接触客户的能力”。

个股动态

公司公告

天津普林：一季度净利润同比增长2187.33%

神通科技：一季度净利润同比增长420.14%

金山办公：一季度净利同比预增402%-473%，部分对外投资基金项目产生较大额投资收益

腾远钴业：一季度净利同比预增308%-352%，钴、铜等金属市场价格同比明显上行

光库科技：一季度净利同比预增303%-323%

协创数据：一季度净利同比预增284%-402%，智能算力（核心股）产品及服务业务迎来大幅增长

宝鼎科技：一季度净利同比预增234%-290%，覆铜板及铜箔业务产品销量上升

石大胜华：预计一季度净利润环比增长233%-297%，核心产品价格上涨

神火股份：第一季度净利润同比增长223.28%

亚翔集成：一季度净利同比预增181%-223%

盐湖股份：一季度净利润同比增长147%，氯化钾板块盈利显著增长

北方稀土：一季度净利同比预增109%-118%，主要稀土产品价格震荡上行

中船防务：一季度净利同比预增95%-133%，把握船舶（核心股）行业发展机遇订单承接态势良好

锡业股份：一季度净利同比预增64.18%-84.20%，主营锡、铜、锌等金属产品市场价格同比有所上行

沪电股份：一季度净利同比预增54.76%-65.25%，受益于人工智能等场景对印制电路板的结构性需求

华工科技：一季度净利同比预增46.38%-56.13%，1.6T等高速光模块出货量大幅提升

海亮股份：拟与Rawas在沙特阿拉伯投资5.66亿美元建设铜产品高端智造加工厂项目

继峰股份：获某新能源车企座椅总成项目定点，预计生命周期总金额24.5亿元

首都在线：拟定增募资不超15.87亿元，用于多个智算中心建设

朗坤科技：旗下产品2'-FL获美国FDA GRAS无异议认定

国晟科技：终止收购孚悦科技100%股权

国际复材：第二大股东云南云熹计划减持不超4%公司股份

良品铺子：股东达永有限拟减持不超3%公司股份

天顺股份：实控人拟减持公司不超3%股份

风险提示

*ST万方：收到深交所终止上市事先告知书，4月14日起停牌

2连板康盛股份：不涉及微通道冷板相关产品，液冷业务仍处于市场拓展阶段

2连板天普股份：无开展人工智能相关业务计划

索菱股份：股东被裁定实质合并破产清算