A股午评：创业板指半日涨2.27%，算力租赁、稀土永磁及PCB概念股走高，猪肉概念股活跃，全市场近4100只个股走高，近百股涨停
4月29日，A股三大股指早盘低开高走震荡上行走势，截止午盘，沪指涨0.4%，报4094.8点，深成指涨1.58%，报15064.27点，创业板指涨2.27%，报3678.49点，科创50指数跌0.32%，报1483.84点。沪深两市半日成交额1.62万亿，全市场近4100只个股上涨，其中95只个股涨停。
盘面热点快速轮动，算力（核心股）租赁概念反复活跃，行云科技触及20cm涨停，利通电子、三人行、华升股份2连板，莲花控股、天娱数科涨停。稀土永磁（核心股）概念快速走强，北方稀土、中国稀土、华宏科技均涨停。PCB产业链延续强势，山东玻纤（核心股）3天2板，宏和科技涨停续创历史新高。猪肉概念表现活跃，金新农涨停，正邦科技触及涨停。CPO概念盘中震荡回升，源杰科技续创历史新高，剑桥科技、瑞斯康达双双涨停。下跌方面，半导体材料股震荡调整，靶材、工业气体、光刻胶方向领跌，欧莱新材、华特气体、安集科技纷纷下挫。
热点行业
食品股走强
食品股盘初走强，安井食品涨停，天味食品触及涨停，西麦食品、良品铺子、盐津铺子、黑芝麻、万辰集团跟涨。
消息面上，安井食品发布一季度业绩，实现归母净利润5.63亿元，同比增长42.74%。此前良品铺子、天味食品等多家公司一季报净利润均实现同比大幅增长。
存储芯片概念表现活跃
存储芯片概念表现活跃，睿能科技触及涨停，香农芯创、江波龙、大为股份、北京君正跟涨。
消息面上，睿能科技发布2026年一季报，归属于上市公司股东的净利润3451.02万元，同比增长163.18%。此外，美股存储股昨日盘后集体攀升，希捷股价飙升18.2%，西部数据上涨10%，美光科技上涨3%，闪迪上涨4%。
创新药概念表现活跃
创新药概念表现活跃，广生堂涨超10%，亚泰集团涨停，联环药业、康芝药业、西藏（核心股）药业、益方生物、粤万年青、舒泰神跟涨。
消息面上，2026年美国临床肿瘤学会年会将于5月29日至6月2日在芝加哥举行，本届大会中国创新药企入选数量再创新高——共有12家中国创新药企的13项研究入选全体大会和最新突破摘要，刷新历史纪录。
算力（核心股）租赁概念反复活跃
算力（核心股）租赁概念反复活跃，利通电子2连板续创历史新高，天娱数科涨停，南网数字、行云科技、奥飞数据、平治信息等跟涨。
消息面上，利通电子2026年一季报归母净利润2.71亿元，同比大增821.08%。中邮证券表示，Token需求膨胀引致算力（核心股）紧缺，算力环节全线涨价，算力租赁步入卖方涨价市场。业绩兑现叠加涨价逻辑，龙头股持续获资金追捧。
机构观点
浙商证券：市场演绎极致分化 短线勿追高、中线等右脚
展望后市，随着光模块龙头冲高回落，本轮创业板指的主升大概率暂告段落，短线或开启双向波动，但调整过后仍有机会冲高。另一方面，一旦创业板指开始震荡，则整个大盘都可能进入震荡整理状态。若本轮“非创指数”开启调整，则上证有望逐步形成相对于3月23日低点的“右脚”，届时将是较好的配置机会。此外，近期市场上演“极致风格”，全市场前5%股票交易金额日度占比已达46%，需警惕因分化带来的市场波动。配置方面，基于“市场分化光模暂休，创指震荡非创跟随”判断，我们建议：对于创业板指及科创50以短线修整对待、切勿追高，待充分整理后再行介入；对于其他（核心股）标的，建议以上证指数为“锚”，按区间震荡来看待，待市场回落、构筑“黄金右脚”时加以配置。考虑到创业板指波动引发大盘整理，而中东局势扑朔迷离，全球资本市场对油价上行定价不充分，可适当配置红利品种（尤其能源相关）。此外可考虑以恒科、证券和部分回调充分的创新药作为“备选”，逢低介入，作为防范上行风险和回补仓位的选择之一。
国金证券：大规模AI集群带动CPO加速 看好产业链公司
国金证券研报称，AI发展带动训练集群规模扩大，推理端token消耗算力（核心股）持续增长，带动算力和网络需求。国金证券认为，CPO可以有效帮助大规模集群降低功耗、提升互联密度、提升高速率下的传输稳定性。当前AI发展对CPO需求迫切，CPO供给端也逐渐成熟，CPO有望迎来加速渗透，CPO核心供应链公司有望持续受益CPO加速渗透趋势。建议关注CPO核心光器件公司、CPO制造公司、CPO解决方案公司。
中金公司：景气交易有望重回主导
高景气是成长风格对抗全球宏观环境不确定性的关键。令不少投资者困惑的是，美以伊冲突局势仍有不确定性，海峡通行依然受阻使得油价维持高位，滞胀风险仍然高于冲突前，但全球和A股主要成长指数在看似不利的全球宏观环境下率先上涨创出新高。成长行情的决定因素在于高景气的产业趋势和盈利兑现，其重要性往往超出宏观、估值、资金等其它因素。如果景气上升趋势较为明确，分子端的增长动能有望对冲分母端利率和风险溢价上行。这一轮成长风格的上涨，重要驱动来自3月以来AI取得较多突破进展，中东局势虽压制了这种景气交易，但随着冲突尾部风险的下降，被风险偏好压制的景气交易有望重回主导。
