京沪高铁拿到IPO批文 十大看点:有望成A股9年来最大IPO

1评论 2019-12-21 16:55:35 来源:中国基金报 作者:江右 5个月斩获362.16%!

1、一年营收300亿净利润超百亿;2、募投收购项目对价500亿;3、有望成A股9年来最大IPO;4、市值可能超3000亿进A股前20;5、总资产高达1871亿元;6、中国铁投控股50%;7、员工仅为67人;8、主承销商是中信建投证券;9、最繁忙高铁发送旅客10.85亿人次;10、所经省市创造全国35%的GDP。

  春运来了,最赚钱的高铁A股发行在即,要上车的童鞋们注意了。

  12月20日晚间,证监会核发3家企业IPO批文,京沪高铁赫然在列。拿到批文后,京沪高铁的招股工作随时可能启动,A股市场近日重返3000点,市场氛围有所升温。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  最近的两个巨头IPO。邮储银行(行情601658,诊股)是10月25日晚间公告核发IPO批文,10月29日就启动招股;浙商银行(行情601916,诊股)是10月11日晚间公告核发IPO批文,10月15日启动招股。

  “1318公里”的巨无霸高铁上市,此前还曾因被证监会问询是否为资产管理公司而备受关注,因为该公司只有67名员工,总资产1871亿元,人均管理资产28亿元。

  京沪高铁回复称,人均管理资产规模达,与采用委托运输管理模式相适应,公司仍承担了运输过程中质量评定、信息反馈、质量改进等专业性工作。

  附上中国基金报整理的十大看点:

  1、一年营收300亿净利润超百亿

  招股书显示,2019年1-9月,营业收入250.02亿元,净利润95.2亿元;2016-2018年,营业收入分别为262.58亿元、295.55亿元、311.58亿元;净利润分别为79.03亿元、90.53亿元、102.48亿元。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  2、募投收购项目对价500亿

  京沪高铁拟发行不超过75.57亿股,占发行后总股本的比例不超过15%,发行后总股本不超过503.77亿股;所募集资金净额拟全部用于收购京福安徽公司65.0759%股权,收购对价为500亿元,收购对价与募集资金的差额通过自筹资金解决。

  京福安徽公司,为京福铁路客运专线安徽有限责任公司,是合肥至蚌埠铁路客运专线(简称“合蚌客专”)、合肥至福州铁路客运专线安徽段(简称“合福铁路安徽段”)、商丘至合肥至杭州铁路安徽段(简称“商合杭铁路安徽段”)、郑州至阜阳铁路安徽段(简称“郑阜铁路安徽段”)的投资、建设、运营主体。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  招股书显示,京福安徽公司近一年一期的净利润分别为-12.00 亿元、-8.84 亿元,尚处于亏损状态,主要是由于正在运营的合蚌客专和合福铁路安徽段开通时间尚短,商合杭铁路和郑阜铁路仍在建设中,京福安徽公司仍然处于市场培育期。

  京福安徽公司近一期期末总资产为 1,283.73 亿元,净资产为 703.50 亿元,本次募资资金收购后,发行人的总资产、净资产规模将显著增加,能够增强发行人的经营实力和抗风险能力。

  3、有望成A股9年来最大IPO

  如果按照500亿项目对价募资,将成2010年7月以来最大IPO。

  京沪高铁本次拟募集资金净额拟全部用于收购京福安徽公司 65.0759%股权,收购对价为 500亿元,差额通过自筹资金解决。

  2010年7月,农业银行(行情601288,诊股)在A股IPO募资685亿元,创A股历史纪录,京沪高铁若募资约500亿元,将达A股史上第五大IPO水平,也是9年来最大IPO。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  4、市值可能超3000亿进A股前20

  如果简单按照募资500亿测算,预计发行价为6.62元/股,发行后摊薄市盈率约26倍,发行后市值(估值)3335亿元,可进入目前A股市值前20。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  对于具体募资金额,申报稿并未披露,如果简单按照500亿收购对价测算,对应拟发行的75.57亿股,发行股价约为6.62元,对应发行后京沪高铁的市值(估值)为3335亿元,若以2019年前三季度95亿利润,推算全年127亿,则摊薄后市盈率约为26倍。

  5、总资产高达1871亿元

  截至2019年9月30日,京沪高铁公司总资产1870.8亿元,股东权益(净资产)1597.34亿元。该公司负债总额仅为273.46亿元,资产负债率不到15%。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  6、中国铁投控股50%

  中国铁投持股49.76%为控股股东,国铁集团为实控人。平安资管为第二大股东,持股11.44%,社保基金、上海申铁持股也超5%;此外,江苏铁路、南京铁投、山东铁投、天津铁投、中银投资、京投公司等也位列前十大股东。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  中国铁投为中国铁路投资有限公司简称,,由“中国铁路建设投资公司”改制更名而来;国铁集团为中国国家铁路集团有限公司简称,由“中国铁路总公司”改制更名而来。

  7、员工仅为67人

  值得注意的是,作为资产总额高达1871亿的超级高铁公司,员工总数仅为67人(其中25人为借调),人均管理资产28亿元。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  由于人员较少,管理资产规模较大,公司甚至在招股书中,将此列为可能存在的一项风险。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  8、主承销商是中信建投(行情601066,诊股)证券

  中信建投证券拿下了这个超级大单,承销费用估计要赚不少。

  参照历史和最近几年的情况。2009年中国建筑(行情601668,诊股)募资502亿元,承销费用为6.72亿元;2018年6月工业富联(行情601138,诊股)募资271亿元,承销费用为3.4亿元。

  运送10亿人次!巨无霸真的来了,刚拿到IPO批文!

  9、最繁忙高铁发送旅客10.85亿人次

  2011 年6月30日建成通车,截至 2019 年 9 月 30 日,京沪高速铁路全线(含本线和跨线)累计开行列车 99.19 万列,累计发送旅客 10.85 亿人次,取得了良好的社会效益和经济效益。

  2018 年,京沪高速铁路营业里程约占全国铁路总营业里程的 1%,全线发送旅客 19197.06 万人次,占铁路行业总发送旅客人次的 5.69%;客运周转量完成 885.86亿人公里,占铁路行业客运周转量的6.26%。

  10、所经省市创造全国35%的GDP

  京沪高铁所经省(直辖市)的行政区域面积约占全国陆地总面积的 6.5%,却拥有全国 27.32%的常住人口,并创造了全国 35.20%的 GDP。

  京沪高速铁路纵贯北京、天津、上海三大直辖市和河北、山东、安徽、江苏四省,全线共设24 个车站。连接“京津冀”和“长三角”两大经济区,沿线经济社会发展水平较高,是我国经济发展最活跃和最具潜力的地区,也是运输最繁忙、运量增长最迅猛的交通走廊。

  根据国家统计局 2018 年数据,京沪高速铁路所经省(直辖市)的行政区域面积约占全国陆地总面积的 6.5%,却拥有全国 27.32%的常住人口,并创造了全国 35.20%的 GDP,具有独特的区位优势。

关键词阅读:京沪高铁

责任编辑:赵路 RF13155
快来分享:
评论 已有 0 条评论
精彩推荐
上交所重磅发声:研究引入单次T+0 完善上证综指编制方法

2020-05-30 09:33:30来源:中国证券报

券商6月策略:A股怎么走?行业个股机会在哪里?

2020-05-30 08:37:15来源:金融投资报

45公司中报预告业绩翻倍 新五丰暂列“预增王”

2020-05-31 09:39:15来源:财富动力网

下周A股五大看点:公开市场万亿资金到期 四只新股申购

2020-05-31 07:20:33来源:大众证券报

周末上市公司晚间重要公告

2020-05-31 21:01:13来源:金融界网站

五穷之下惊现另类抄底术:机构大宗交易扫货155亿 较4月暴增240%

2020-05-31 19:50:11来源:每经牛眼

净流入超300亿元:5月北向资金买买买 这些股最受捧(附名单)

2020-05-31 19:31:42来源:中国证券报

徐翔210亿资产甄别近尾声 应莹有大动作:或推股权激励

2020-05-31 17:04:09来源:券商中国

个股牛市如火如荼!最近1个月83股创历史新高 还有16股年内翻倍

2020-05-31 10:06:25来源:券商中国

89家公司中期业绩有望超预期 半导体、消费电子个股占比高

2020-05-31 07:26:17来源:大众证券报

化工行业:涤纶景气拐点已现 推荐新凤鸣、桐昆股份

2020-05-31 09:43:29来源:财富动力网

5月机构再“评估”353股 55股距目标价有逾50%(表)

2020-05-31 09:40:59来源:财富动力网

表面活性剂市场空间广阔 产业链盈利能力二季度快速恢复

2020-05-31 07:31:03来源:大众证券报

全国一网呼之欲出!“神网”蕴藏的机遇潜质如何?

2020-05-30 08:27:00来源:格隆汇

罕见!10亿持股市值跌成渣,临退市才减持!昔日环保巨头即将退市,二股东急抛减持计划,窗口仅16天…

2020-05-31 21:52:05来源:证券时报网

五月沪指微跌收“假阳线” 六月逢低布局半年报行情

2020-05-31 07:28:53来源:大众证券报

新冠疫苗最快今年底或明年初上市 研发机构领导身先士卒

2020-05-31 07:21:20来源:Wind资讯

医药界下一个腾飞的会是中药吗?

2020-05-30 08:35:05来源:格隆汇

重磅!A股即将迎来T+0?上交所:适时推出科创板做市商制度!创业板注册制也有新进展,看深交所七问七答

2020-05-30 00:19:55来源:券商中国

A股头条:广电系全国一网整合实质性迈步 新冠灭活疫苗最快今年底或明年初上市

2020-06-01 03:49:40来源:金融界网站

加载更多

更多>> 以下为您的最近访问股
今日热门观点
资金流向马上开户

资金查询:

证券名称最新价格涨跌幅净流入金额(万)
中国卫通18.639.98%44015.88
古井贡B86.700.23%36024.83
牧原股份120.194.24%29320.36
利欧股份4.106.77%28447.88
    全网|财经|股票|理财 24小时点击排行
    研报评级

    资金查询:

    更多>>
    股票简称投资评级最新价目标价
    徐工机械买入4.09--
    格力电器买入38.95--
    上汽集团买入29.15--
    伊利股份买入24.20--
    实时热点