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　　言行前后不一，客户信息疑点重重

　　截至2019年底，易见股份的总资产为155.55亿元，这意味着其应收保理款占到了该公司总资产的80％——保理贷款业务不仅贡献了易见股份几乎全部的利润，同时保理贷款所形成的资产也构成了该公司绝对的资产主体。

　　因此，这些保理贷款理应是易见股份年报信息披露的核心中的核心才对，但该公司却在年报中对这些应收保理款的相关细节只字不提：这126亿的保理贷款到底投向了哪里？前五大应收保理款客户占比多少？这些大客户分布在哪些行业？对于易见股份这些事关重大公共关切的信息，公开市场的投资者完全一无所知。

　　供应链管理业务的客户情况同样可疑。在2018年年报中，易见股份年报自称，该公司供应链管理业务已覆盖了钢铁、化工等多个行业，在西南地区形成了较为稳定的客户群体。但《每日财报》注意到，易见股份供应链业务核心客户并不稳定，与年报所述不太符合。

　　易见股份指出，公司主要业务为供应链管理、商业保理业务以及基于公司“易见区块”平台提供的信息技术服务。2018年，易见股份仅披露前五名客户销售额58.24亿元，占年度销售总额的55.32％；前五名供应商采购额62.09亿元，占年度采购总额56.58％。

　　但通过查阅多份公告后，《每日财报》发现，在上交所对易见股份2019年中报事后审核《问询函》的询问下，易见股份公布出了2018年、2019年上半年在供应链业务层面的前五名客户情况。

　　其中，上海金田铜业、云南昆交投供应链管理、曲靖市图鑫商贸、浙江景华实业、上海宽频科技股份为易见股份2018年前五大客户；易见股份对前述公司合计销售金额为67.91亿元，占比达到44.6％。

　　但到了2019上半年，除昆交投供应链外，易见股份其余大客户均已换人。上海枣矿新能源、广州海川实业控股、上海聚洲金属材料、宁波宝盛大昌国际贸易分列2至5位；前五家客户销售金额合计34.37亿元，占比则提升至61.58％。

　　根据上述报告期所披露的客户信息对比，除云南昆交投供应链管理、上海宽频科技股份为国资背景外，其余大客户均为民营企业，这与易见股份自述其服务的核心企业主要为国有或国有上市企业等不是特别相匹配。

　　更重要的是，易见股份曾于2018年向金田铜业销售金额高达29.95亿元，但在该上市公司2019上半年前五大客户名单中竟已消失得无影无踪；与之类似的是，曲靖图鑫商贸、浙江景华、ST沪科也未再出现于易见股份。

　　近日，易见股份发布澄清公告称，截止2019年末，公司前五大保理资产占比为34.56％，均为大中型国有控股企业及上市房企，前五大客户涉及的行业为钢铁、水泥、化工及房地产，因与客户签署了相关保密协议，所以公司未对前五大客户进行披露。

　　这一公告又引来一波质疑，难道客户又发生了改变？易见股份在2019年10月11日的回复函中刚刚公布的客户，在短短两个月的时间又出现了变动？

　　对此疑问，《每日财报》发函询问其业务核心客户是否稳定，但遗憾的是公司方面并没有回应。